文|林見微

作為中國(guó)四大直轄市城商行之一，天津銀行近日發(fā)布2024年成績(jī)單。從數(shù)據(jù)來(lái)看：其總資產(chǎn)和貸款規(guī)模分別增長(zhǎng)了10.1%和11.3%，但營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)1.5%，歸母凈利潤(rùn)增長(zhǎng)1.1%，至38億元。

年報(bào)數(shù)據(jù)折射出這家區(qū)域性銀行在利率市場(chǎng)化與數(shù)字化轉(zhuǎn)型浪潮中的艱難突圍。當(dāng)傳統(tǒng)存貸利差持續(xù)收窄，與京東集團(tuán)聯(lián)手押注消費(fèi)金融，能否成為其突破增長(zhǎng)瓶頸的關(guān)鍵支點(diǎn)？

01 資產(chǎn)擴(kuò)張與盈利疲軟的剪刀差

翻開天津銀行2024年報(bào)，該行全年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入167.09億元，同比增長(zhǎng)1.5%；實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)38.02億元，同比增長(zhǎng)1.11%。凈利息收益率由上年同期的1.65%減少至1.47%。規(guī)模增長(zhǎng)方面，截至2024年末，天津銀行資產(chǎn)總額9259.94億元，較上年末增長(zhǎng)10.1%，其中各項(xiàng)貸款余額4407.79億元，較上年末增長(zhǎng)11.3%。

10.1%的資產(chǎn)增速與1.1%的凈利潤(rùn)增幅形成鮮明反差。更值得關(guān)注的是，凈利息收入同比下降0.9%，核心盈利指標(biāo)凈息差較上年再降18個(gè)基點(diǎn)至1.47%。在銀行業(yè)普遍承壓的背景下，中間業(yè)務(wù)收入6.9%的增速雖帶來(lái)些許暖意，卻難掩傳統(tǒng)盈利模式失速的隱憂。

圖源：天津銀行2024年度業(yè)績(jī)公告

這種結(jié)構(gòu)性矛盾在個(gè)人消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)中尤為凸顯。盡管全行貸款規(guī)模持續(xù)攀升，但個(gè)人消費(fèi)貸款余額卻呈現(xiàn)五年連降態(tài)勢(shì)，從2019年的916.6億元驟減至421.7億元。

圖源：整理自天津銀行歷年業(yè)績(jī)報(bào)告

02 萬(wàn)億消金市場(chǎng)的破局嘗試

在銀行業(yè)整體承壓的背景下，天津銀行正試圖通過(guò)調(diào)整盈利模式，拓展多元化收入來(lái)源，以扭轉(zhuǎn)局面。尤其是在消費(fèi)金融領(lǐng)域的“重注”，讓天津銀行的這一布局成為其能否突破增長(zhǎng)瓶頸的關(guān)鍵變量。

面對(duì)增長(zhǎng)困局，天津銀行2024年末的重磅動(dòng)作引發(fā)市場(chǎng)關(guān)注。2024年12月20日，天津銀行發(fā)布公告，將與廣州晶東貿(mào)易、網(wǎng)銀在線、中國(guó)對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易信托有限公司、天津經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)國(guó)有資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)有限公司、Home Credit N.V.、捷信消金簽訂協(xié)議，出資人民幣5億元，投資捷信消金。天津銀行在股權(quán)重組后的消金公司持有10%股權(quán)。

5億元戰(zhàn)略投資捷信消金，攜手京東集團(tuán)打造消費(fèi)金融新平臺(tái)，標(biāo)志著其正式加入萬(wàn)億級(jí)市場(chǎng)的角逐。這場(chǎng)聯(lián)姻的想象力在于：京東的5.8億活躍用戶與消費(fèi)場(chǎng)景，能否與天津銀行的金融牌照優(yōu)勢(shì)產(chǎn)生化學(xué)反應(yīng)？

從合作藍(lán)圖看，雙方計(jì)劃在場(chǎng)景獲客、聯(lián)合風(fēng)控等領(lǐng)域深度協(xié)同。京東的消費(fèi)大數(shù)據(jù)和人工智能技術(shù)，理論上可為天津銀行提供精準(zhǔn)的用戶畫像和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。而銀行端的資金成本優(yōu)勢(shì)，又能降低消費(fèi)金融產(chǎn)品的定價(jià)門檻。這種"科技+金融"的互補(bǔ)模式，恰是當(dāng)前消費(fèi)金融市場(chǎng)最主流的破局路徑。

但現(xiàn)實(shí)挑戰(zhàn)同樣不容忽視。我國(guó)持牌消費(fèi)金融業(yè)態(tài)歷經(jīng)十五年演進(jìn)，已進(jìn)入成熟發(fā)展期。后來(lái)者要想占有一席之地仍需直面挑戰(zhàn)：如何提升自身在新消金公司的話語(yǔ)權(quán)？如何在紅海市場(chǎng)中打造差異化產(chǎn)品？如何平衡規(guī)模擴(kuò)張與風(fēng)險(xiǎn)管控？這些問(wèn)號(hào)都懸在天津銀行頭頂。

03 零售轉(zhuǎn)型的二次革命

消費(fèi)金融布局的深層邏輯，實(shí)則是天津銀行零售轉(zhuǎn)型的延續(xù)與升級(jí)。

近年來(lái)，天津銀行將零售轉(zhuǎn)型作為發(fā)展重點(diǎn)，旨在提升盈利能力和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，力求實(shí)現(xiàn)銀行發(fā)展的“第二極”。不過(guò)，在零售轉(zhuǎn)型過(guò)程中，天津銀行卻面臨一些挑戰(zhàn)，特別是在響應(yīng)市場(chǎng)需求變化和產(chǎn)品創(chuàng)新方面，尚需予以提升和改善。

天津銀行的零售轉(zhuǎn)型面臨的主要挑戰(zhàn)之一是產(chǎn)品創(chuàng)新不足。雖然推出了一些創(chuàng)新產(chǎn)品，但未能完全滿足消費(fèi)者日益多樣化的需求，特別是在年輕人對(duì)個(gè)性化金融服務(wù)的需求上。要精準(zhǔn)響應(yīng)市場(chǎng)變化，天津銀行或有必要加快產(chǎn)品創(chuàng)新，以契合市場(chǎng)趨勢(shì)。

在風(fēng)險(xiǎn)管理方面，天津銀行也面臨一定挑戰(zhàn)。2024年度業(yè)績(jī)公告顯示，天津銀行的個(gè)人消費(fèi)貸款不良率為1.83%，略高于同業(yè)水平。與江蘇銀行的0.89%和寧波銀行的0.76%相比，天津銀行的風(fēng)控能力亦存在一定提升空間。

同業(yè)對(duì)比來(lái)看，江蘇銀行通過(guò)"隨e貸"產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)消費(fèi)貸款三年翻番，寧波銀行依托財(cái)富管理打造第二增長(zhǎng)曲線，這些成功案例都指向一個(gè)結(jié)論：零售轉(zhuǎn)型絕非簡(jiǎn)單的業(yè)務(wù)重心轉(zhuǎn)移，而是從組織架構(gòu)到科技能力的全面進(jìn)化。

當(dāng)持牌消金布局遇上零售轉(zhuǎn)型，天津銀行實(shí)際上在下一盤生態(tài)化的大棋。消費(fèi)金融業(yè)務(wù)積累的用戶行為數(shù)據(jù)，可反哺零售客群的精準(zhǔn)營(yíng)銷；零售網(wǎng)點(diǎn)沉淀的本地化資源，又能為消金業(yè)務(wù)提供線下觸達(dá)入口。這種雙向賦能若能實(shí)現(xiàn)，將創(chuàng)造1+1>2的協(xié)同效應(yīng)。

站在十字路口的天津銀行，正試圖用消費(fèi)金融的鑰匙打開增長(zhǎng)新局。這場(chǎng)突圍戰(zhàn)的勝負(fù)手，不僅在于戰(zhàn)略選擇的正確性，更取決于組織執(zhí)行力、科技穿透力和風(fēng)險(xiǎn)把控力的系統(tǒng)提升。在銀行業(yè)分化加劇的當(dāng)下，區(qū)域城商行的轉(zhuǎn)型之路注定不會(huì)平坦，但唯有主動(dòng)求變者，方能在市場(chǎng)洗牌中贏得生機(jī)。